Ekteparet John og Laura Baxter er i Venezia for å komme seg etter at datteren deres omkom i en drukningsulykke, kombinert med at John jobber med restaureringen av en gammel kirke. Her møter de et par merkelige søstre. Den ene er blind og synsk, og hun hevder at hun har sett datteren deres og beskriver den røde regnkåpen hun hadde på seg den dagen hun druknet. "She was laughing..." Laura blir umiddelbart interessert i høre hva den synske har å meddele, mens John kategorisk avviser det som "mumbo jumbo". Selv en advarsel om at livet hans er i fare så lenge han er i Venezia fnyser han foraktelig av. Så får de en telefon fra England: sønnen deres, Johnny, har hatt en liten ulykke. Laura setter seg på det første flyet hjem, mens John blir igjen. Da har han en merkelig opplevelse: På en av kanalene ser han Laura og de to søstrene i en begravelsesgondol.

Nicolas Roegs mesterverk er basert på en fortelling av Daphne Du Maurier, som også var en av Alfred Hitchcocks favorittforfattere. Rebecca, Fuglene og Jamaica Inn bygde alle på hennes verk. I hovedrollene ser vi Donald Sutherland og Julie Christie, Oscarbelønnet for Darling men mest kjent for Doktor Zhivago. Sammen deler de seng i filmhistoriens kanskje mest berømte sexscene, som resulterte i et X-stempel i England og fikk mange til å stille spørsmålet: "Gjør de det på ordentlig?".